Tolkning av en strategiprestationsrapport. Idag s marknadsanalysplattformar gör det möjligt för handlare att snabbt granska ett handelssystems prestanda och utvärdera dess effektivitet och potentiella lönsamhet. Dessa prestationsstatistik visas vanligen i en strategiprestationsrapport, en sammanställning av data baserat på olika matematiska aspekter av En systemets prestanda Om man tittar på hypotetiska resultat eller faktiska handelsdata finns det hundratals prestandametri som kan användas för att utvärdera ett handelssystem. Trader utvecklar ofta en preferens för de mätvärden som är mest användbara för sin handelsstil. Medan handlare kan naturligt gravitation mot ett nummer - total nettovinst till exempel - det är viktigt att förstå och granska många av prestandametri innan man fattar några beslut om systemets lönsamhet. Att veta vad man ska leta efter i en strategiprestanderapport kan hjälpa handlare objektivt att analysera en Systemets styrkor och svagheter För en backg round se vår Trading Systems Tutorial. Strategy Performance Reports En strategi prestanda rapport är en objektiv utvärdering av systemets prestanda En uppsättning handelsregler kan tillämpas på historiska data för att bestämma hur det skulle ha utförts under den angivna perioden Detta kallas backtesting och är ett värdefullt verktyg för handlare som vill testa ett handelssystem innan de släpps ut på marknaden. De flesta marknadsanalysplattformar gör det möjligt för handlare att skapa en strategiprestanderapport under backtesting. Traders kan också skapa strategiska resultatrapporter för faktiska handelsresultat. Figur 1 visar ett exempel av en prestationssammanträde från en strategiprestanderapport som innehåller en mängd prestationsmätningar Metriska värdena listas på vänster sida av rapporten, motsvarande beräkningar finns på höger sida, separerade i kolumner av alla branscher, långa affärer och korta affärer. Figur 1 - Framsidan av en strategiprestanderapport är resultatuppsättningen Nyckeln träffades rics som identifieras i den här artikeln visas understrukna. Förutom resultatöversikten som ses i Figur 1 kan strategiska prestationsrapporter också innehålla handelslistor, periodiska avkastningar och resultatdiagram. Handelslistan ger ett redogör för varje handel som tagits, inklusive information som Typ av handel lång eller kort, datum och tid, pris, nettovinst, kumulativ vinst och procentuell vinst Handelslistan gör det möjligt för handlare att se exakt vad som hände under varje handel. Att visa periodiska avkastningar för ett system gör det möjligt för handlare att se prestanda brutna ner till dagliga, veckovisa, månatliga eller årliga segment Det här avsnittet hjälper till att bestämma vinster eller förluster under en viss tidsperiod. Traders kan snabbt bedöma hur ett system utför dag, vecka, månad eller årlig. Det är viktigt att komma ihåg att i handel, det är de ackumulerade vinsterna eller förlusterna som är viktiga. Titta på en handelsdag eller en handelsvecka är inte så signifikant som att titta på den månatliga a en årlig data. En av de snabbaste metoderna för att analysera strategiprestanderapporten är resultatgrafen. Här visas handelsdata på olika sätt från ett stapeldiagram som visar månadsvinst, till en egenkapitalkurva. Hur som helst ger resultatgrafen en visuell bild representation av alla branscher under perioden, vilket gör att näringsidkare snabbt kan se om ett system uppfyller kraven eller inte. Figur 2 visar två resultatgrafer en som ett stapeldiagram över månads nettovinsten den andra som en kapitalkurva. out Kartläggning av din väg till bättre avkastning. Figur 2 - Varje prestandadiagram representerar samma handelsdata som visas i olika format. Kalkylmetoder En strategiprestanderapport kan innehålla en enorm mängd information om ett handelssystems prestanda Medan all statistik är viktig , det är till hjälp för att begränsa det ursprungliga räckviddet till fem nyckelprestandemålvärden. Totala nettovinsten. Profitfaktor. Percent Lönsam. Användning Handel Nettovinst. Maxim Dessa tre mätvärden ger en bra utgångspunkt för att testa ett potentiellt handelssystem eller utvärdera ett levande handelssystem. Totala nettoresultat Den totala nettoresultatet representerar grundlinjen för ett handelssystem under en viss tidsperiod. Denna mätvärde beräknas av subtrahera brutto förlusten av alla förlorande affärer, inklusive provisioner från bruttoresultatet för alla vinnande affärer I figur 1 beräknas den totala nettovinsten som. Eftersom många handlare använder total nettovinst som det primära medlet för att mäta handelsprestanda kan metriska enbart vara bedrägligt I sig kan den här metronomen inte avgöra om ett handelssystem fungerar effektivt eller kan det normalisera resultaten av ett handelssystem baserat på den mängd risk som uppstår. Medan en värdefull metrisk totalresultat bör ses i samförstånd med andra prestationsstatistik För mer, se Profiting i en efterkonjunktur. Profitfaktor Resultatfaktorn definieras som bruttoresultat dividerat med gr os förlust inklusive provisioner för hela handelsperioden Denna prestationsmått avser hur mycket vinst per riskenhet har, med värden som är större än en som indikerar ett lönsamt system. Exempelvis visar den strategiska resultatrapporten som visas i Figur 1 att det testade handelssystemet har en vinstfaktor på 1 98 Detta beräknas genom att bruttoavkastningen divideras med bruttoresultatet. Det här är en rimlig vinstfaktor och innebär att det här systemet ger vinst Vi vet alla att inte varje handel kommer att bli en vinnare och att vi måste bibehålla förluster Profitfaktormetoden hjälper handelsmän att analysera graden till vilka vinsterna är större än förluster. Den ovanstående ekvationen visar samma bruttoresultat som den första ekvationen men ersätter ett hypotetiskt värde för bruttoförlusten. I detta fall är bruttoförlusten större än bruttoresultatet, vilket resulterar i en vinstfaktor som är mindre än en. Detta skulle vara ett förlorande system. Lönsam lönsam Den procentuella lönsamheten är också känd som sannolikhet att vinna Denna mätvärde beräknas genom att dividera antalet vinnande trades med totalt antal trader under en angiven period. I exemplet som visas i Figur 1 beräknas den lönsamma procenten enligt följande. Det ideala värdet för den lönsamma metriska procenten varierar beroende på näringsidkarens stil Handlare som vanligtvis går för större rörelser med större vinster behöver bara ett lågt lönsamt värde för att upprätthålla ett vinnande system Detta beror på att de affärer som vinner som är lönsamma är vanligtvis ganska stora Ett bra exempel på detta är trend efter näringsidkare Så få som 40 av affärer kan vara lönsamma och producerar fortfarande ett väldigt lönsamt system, eftersom de affärer som vinner följer trenden och vanligtvis uppnår stora vinster. De affärer som inte vinner är vanligtvis stängda för en liten förlust. Inträdehandlare , och särskilt scalpers som ser ut att få lite belopp på någon handel medan riskerar ett liknande belopp kommer att kräva en högre procentuell lönsam metrisk för att skapa ett vinnande system Detta beror på det faktum att de vinnande affärer tenderar att vara nära värdet till de förlorande affärer för att komma fram måste det vara en betydligt högre procent lönsam. Med andra ord måste fler affärer vara vinnare eftersom varje vinna är relativt liten För att lära dig mer, se Skalpning Små snabba vinster kan lägga upp. Användbar handelsnetto vinst Den genomsnittliga handelsnetto vinsten är förväntan för systemet som representerar det genomsnittliga beloppet som vunnits eller förlorats per handel. Det genomsnittliga handelsnätet vinsten beräknas genom att dividera den totala nettovinsten med det totala antalet affärer I vårt exempel från Figur 1 beräknas den genomsnittliga handelsnetto vinsten enligt följande. Med andra ord kan vi med tiden förvänta oss att varje handel som genereras av detta system kommer att vara genomsnittligt 452 79 Detta tar hänsyn till både att vinna och förlora affärer, eftersom det är baserat på den totala nettovinsten. Detta antal kan skevs av anoutlier, en enda handel som skapar en vinst eller förlust som är många gånger större än en typisk handel En outlier kan skapa orealistiska resultat genom att överbelasta den genomsnittliga handelsnetto vinsten En outlier kan få ett system att visa sig betydligt mer eller mindre lönsamt än det är statistiskt. Outlier kan avlägsnas för att möjliggöra en mer exakt utvärdering. Om framgången hos handelssystem i backtesting beror på en outlier, måste systemet vidareutvecklas. Maximum Drawdown Den maximala drawdownmetrisken refererar till värsta scenariot för en handelsperiod Det mäter det största avståndet eller förlusten från en tidigare kapitalstopp. Denna metriska burk hjälpa till att mäta mängden risk som ett system medför och avgöra om ett system är praktiskt baserat på kontostorlek Om det största beloppet som en näringsidkare är villig att riskera är mindre än den maximala utbetalningen är handelssystemet inte lämpligt för näringsidkaren Ett annat system, med en mindre maximal drawdown, bör utvecklas. Den här metriska är viktig eftersom det är en verklighetskontroll för handlare. Precis vad som helst näringsidkare d gör en miljon dollar - om de kan riskera tio miljoner. Den maximala drawdown-metriska måste överensstämma med näringsidkarens risktolerans och handelskonto storlek. Mer information finns i Skydda dig från marknadsförlust. till historiska eller levande handelsresultat kan ge ett kraftfullt verktyg för att hjälpa handlare att utvärdera sina handelssystem. Det är lätt att uppmärksamma bara bottenlinjen eller den totala nettoresultatet - vi vill alla veta hur mycket pengar ett system gör - ytterligare prestanda mätvärden kan ge en mer omfattande bild av systemets prestanda För att lära dig mer, kolla in Skapa dina egna handelsstrategier. Det maximala beloppet som USA kan låna Skuldloftet skapades enligt Second Liberty Bond Act. Räntesatsen vid som en förvaringsinstitut lånar medel som förvaras i Federal Reserve till en annan förvaringsinstitut.1 En statistisk mått på spridningen av avkastningen för en givare En säkerhets - eller marknadsindex Volatilitet kan antingen mätas. En akt var den amerikanska kongressen antagen 1933 som banklagen, som förbjöd kommersiella banker att delta i investeringen. Nonfarm lön hänvisar till något jobb utanför gårdar, privata hushåll och ideell sektor Den amerikanska presidiet för arbete. Valutaförkortelsen eller valutasymbolen för den indiska rupien INR, indiens valuta Rupén består av 1. Det finns olika mätvärden som kan styra prestanda för algoritmiska handelssystem De flesta är redan närvarande i backtesting rapporten av handelsverktyg som Amibroker eller Metastock Nedan är några av de mest populära metrics. Ending Capital-Initial Capital Profit uttryckt i termer För ex om Initial Capital 100000, Ending Capital 200000, då Profit 200000-100000 100000 100 100.It är den genomsnittliga genomsnittliga exponeringen av ditt handelssystem för perioden med backtesting. Det beräknas som summan av enskilda bar exponeringar dividerat med totalt antal barer Ind Ividual bar exponering beräknas som förhållandet mellan öppna positioner värdet till det totala portföljkapitalet för den särskilda baren. Låt oss anta att du testar din strategi på den dagliga tidsramen. Om i slutet av dag 1 är ditt öppna positionsvärde 10000 och portföljens eget kapital är 100000 då bar exponering för den aktuella dagen är 10 Riskjusterad Avkastning. Det är förhållandet mellan nettovinst och exponering. For ex Om nettovinst 100 och exponering 10, då Net Risk Adjusted Return 100 0 1 1000.It är den sammanslagna årliga avkastningen Det är den årliga räntesats som kapitalet har sammansatt över backtestperioden. Riskjusterad avkastning. Det är förhållandet mellan årlig avkastning och exponering. För ex Om årlig avkastning 20 och exponering 10, då netto riskjusterat avkastning 20 0 1 200. Totalt Antal transaktioner som exekveras enligt den backtestade strategin i specificerad period. Totalt antal vinnande trades. Total Antal förlorade trades. Total Transaction costs. Total Transaktionskostnader baserad på mäklare per handelsinställningar. För Ex Om Total num ber om handel 100 och mäklare per handel 50, då Total Transaktionskostnader 100 50 5000. Det är förhållandet mellan total vinst och antal vinnare. För Ex om totalvinst 200000, antal vinnare 50, sedan genomsnittlig vinst 200000 50 4000. Det är förhållandet mellan total förlust och antal förlorare. För Ex om total förlust -100000, antal förlorare 50, sedan genomsnittligt förlust -100000 50 -2000.Också känt som förväntan, är det beräknat som Total vinst Totalförlust Antal branscher Det representerar förväntad vinstförlust per handel. För Ex om Total vinst 200000, Totalförlust -100000, Antal trader 100, sedan Expectancy 200000-100000 100 1000.Average Bars Held. En stor innehavsperiod per handel Om du backtesting på Daily Timeframe, då representerar det det genomsnittliga antalet dagar som en Handel hålls. Många konsekutiva vinnare. Detta representerar det maximala antalet på varandra följande vinster under hela backtestperioden. Högt värde är bättre. Många konsekutiva förluster. Detta representerar det maximala antalet konsekutiva förluster i hela backtestperiod Lågt värde är bättre. Maximal handel drawdown. Den största topp till dalnedgång upplevd i någon enskild handel desto lägre desto bättre. Maximum handel drawdown. The största topp till dal procentuell nedgång upplevd i någon enskild handel desto lägre desto bättre. Maximum system drawdown. Den största nedgången till dalnedgången som upplevs i portföljenskapitalet, desto lägre är det bättre. Maximal systemutjämning. Den största procentuella nedgången i dalgången som upplevs i portföljenskapitalet. Ju lägre desto bättre. Det är förhållandet mellan nettovinst och maximalt systemutdrag Högre desto bättre. För Ex Om nettovinsten 100000, maximala system drwadoen 50000, Recovery Factor 100000 50000 2pound Årlig avkastning dividerat med Maximal systemuträkning Bra om större än 2.For Ex Om årlig retur 30 och Maximal systemutdrag 10, då CAR MaxDD 30 10 3.Risk justerad avkastning dividerad med Maximal systemdragning Bra om större än 2.För ex Om riskjusterad retur 50 och maximal systemutdrag 10, då CAR MaxDD 50 10 5.Ratio av Tota l vinst och totalt förlust högre desto bättre. For ex om total vinst 200000, totalt förlust 100000, då vinstfaktor 200000 100000 2.Ratio av genomsnittlig vinst och genomsnittlig förlust högre desto bättre. For ex om genomsnittlig vinst 10000, genomsnittlig förlust 4000, då Utbetalningsförhållande 10000 4000 2 5.Standardfelmått avhuggning av aktiekurva Ju lägre det bättre. Ratio av potentiell risk och potentiell belöning av Handelssystemet Högre är bättre Beräknat som höjningen av eget kapital linje förväntad årlig avkastning dividerat med sitt standardfel. En teknisk indikator som mäter nackdelrisken, både vad gäller djup och varaktighet av prisfallet. Ulcerindex-användargränssnittet ökar i värde eftersom priset rör sig längre bort från en ny hög och faller när priset stiger till nya höjder. Matematiskt är det kvadratroten av summan av kvadrerade drawdowns dividerat med antal staplar sänka värdet av ulcerindex, bättre är ditt handelssystem Hitta detaljerat beräkningsexempel för sårindex här. Särskilda förhållanden för handeln. Riskrisk a djusted avkastning på investeringar Över 1 0 är bra, mer än 2 0 är väldigt bra. Upptäcker inkonsekvensen i avkastningen Bör vara 1 0 eller mer Det högre K-förhållandet är den mer konsekventa avkastningen du kan förvänta dig från systemet. 706 Visningar Visa uppsteg Ej för Reproduction. Performance Metrics. These är några av de mätvärden jag tittar på vid utvärdering av ett handelssystem Tolkningen av dessa mätvärden kommer att variera beroende på vilken typ av systemutveckling vs genomsnittlig reversion och den person som handlar, handlar jag om MR och föredrar en hög vinnande Exponering är inte så viktigt, så jag tänker inte hålla kontant eftersom jag väntar på signaler. Jag letar efter system med mycket låg volatilitet och jag kommer även att offra prestanda om det betyder att jag kan sova bättre på natten. Vin - Procentandel av affärer med en nettovinst 0 Över 60 är bra Ju högre desto bättre. Avg genomsnittlig procentuell avkastning av alla affärer Självklart, så hög som möjligt. MaxDD max procent intraday drawdown Viktigt som ett isolerat antal, men hur lång tid DD varar är bara lika viktigt Vad är sämre A 20 drawdown som varar 2 veckor eller en 5 drawdown som varar 4 months. CAR årlig procentuell avkastning. RAR - CAR dividerad med exponering RAR tar hänsyn till tid. Sharpe Ratio - åtgärder för riskjusterad avkastning på investeringar Över 1 0 är bra, över 2 0 är stor. R 2 mäter rätlinjens anpassning av aktiekurvan Resultatet kan vara var som helst från 0 till 1 Med en 1 betyder 100 passning av aktiekurvan till en rak linje Ju färre drawdowns systemet har högre R 2 DVR - kombinerar R 2 och Sharpe-förhållandet genom att multiplicera Denna David Varadi s-idé ser sin utmärkta blogg. Återställningsfaktor - Nettovinst uppdelad Max System Drawdown Åtgärder hur snabbt systemet återhämtar sig från drawdowns Ju högre desto bättre, definitivt över 2.Profit Faktor - Vinstarnas vinst dividerat med förlusternas vinst Över 2 är bra Över 3 är utmärkt. Payoff Ratio genomsnittlig vinst genomsnittlig förlust Över 1 please. Avg Max Favoritutflykt MFE är den maximala vinsten som handeln hade innan handeln stängdes. ålder ger mig en uppfattning om den genomsnittliga positiva rörelsen som tradeen gör. Max Max Negativ Utflykt MAE är den största förlusten som handeln hade innan handeln stängdes. Medelvärdet ger mig en uppfattning om den genomsnittliga förlusten som rör handelstillverkningen. Traderens antal affärer Viktigt att titta på Hur ofta måste jag handla denna sak för att tjäna pengar.
No comments:
Post a Comment